CoinShares plant sein Debüt an der Wall Street über eine 1,2 Milliarden Dollar schwere SPAC-Fusion mit Vine Hill Capital Investment Corp.
Mit einem verwalteten Vermögen von fast 10 Mrd. USD und einem Marktanteil von 34 % in Europa, dem Nahen Osten und Afrika ist CoinShares derzeit der viertgrößte Verwalter von Krypto-ETPs, nur hinter BlackRock, Greyscale und Fidelity. Mit der Übernahme von SPAC im Wert von 1,2 Mrd. USD wird CoinShares seine Börsennotierung in Stockholm aufgeben und an der amerikanischen Nasdaq notieren.
Die Details des CoinShares-Deals
Im Rahmen des Zusammenschlusses sollen alle CoinShares-Aktien in Stammaktien des neuen öffentlichen Unternehmens Odysseus Holdings Limited umgetauscht werden, das Vine Hill als börsennotiertes Vehikel an der US-Nasdaq ersetzen wird. Die Aktionäre sollen einen Aufschlag von rund 30,6 % auf den letzten CoinShares-Kurs in Schweden erhalten. Die Struktur der Transaktion – eine Mischung aus Stammaktien und Optionen, die von dem neuen Unternehmen umgewandelt oder übernommen werden – soll die Kontinuität für die bestehenden Anteilseigner maximieren und gleichzeitig die Liquidität des US-Marktes und den Zugang zu Kapital ermöglichen.
CoinShares plant eine Privatplatzierung von 50 Mio. USD zu 10,04 USD pro Aktie bei institutionellen Anlegern mit einer zusätzlichen Zuteilung von Aktien als Anreiz, um die Kapitalreserven für aggressives Wachstum und M&A-Aktivitäten sowohl in den USA als auch in EMEA zu erhöhen. Die Aktionäre könnten nach Abschluss der Fusion zusammen bis zu 91,6 % des neuen öffentlichen Unternehmens halten.
Zeitplan für den Zusammenschluss
Odysseus Holdings plant die Aufnahme des öffentlichen Handels in den Vereinigten Staaten, sobald die Fusion abgeschlossen ist, vorbehaltlich der Zustimmung der Aktionäre und der Aufsichtsbehörden, Mitte Dezember 2025. Die Bedeutung von CoinShares wird durch diesen grenzüberschreitenden Schritt erhöht, der auch den Grundstein für künftige Innovationen, Wachstum und die Verschmelzung von digitalem und traditionellem Finanzwesen auf dem größten Kapitalmarkt der Welt legt.
Mit der Notierung als SPAC in den USA unterstreicht CoinShares seinen Anspruch als weltweit führendes Unternehmen in der Verwaltung digitaler Vermögenswerte und bietet der Wall Street einen Platz in der ersten Reihe, um die weitere Entwicklung von Krypto-Investitionen zu verfolgen.
